Своп (SWAP)

Своп представляет собой специальный инструмент обмена активами между двумя участниками рынка. В общем случае это выражается в том, что две стороны заключают договор о покупке (продаже) определенного актива через строго оговорено время на условиях, которые стороны нашли приемлемыми. Основная задача своп контрактов - увеличить количество сделок, тем самым увеличив денежный оборот на депозите. Также SWAP используется в качестве элемента хеджирования, корректировки рисков.

Сегодня на рынке представлено большое количество swap контрактов, но на рынке форекс используется всего один - валютный своп.

Что такое SWAP?

Валютный своп представляет собой разницу процентных ставок базовых валют, входящих в актив. Он зачисляется на счет (или снимается со счета) при переносе сделки на следующий день (ролловер). Поскольку мы говорим о разнице, то величина значения может быть положительной и отрицательной. Для простоты понимания, давайте рассмотрим как это работает на практике. Например, рассмотрим сделки по паре EUR/USD. Текущая процентная ставка ЕЦБ 0%, а ФРС 1%.

Положительный своп

В данном случае положительная разница возникнет при открытии сделки на продажу актива, то есть CALL EUR/USD. В этом случае мы продаем евро, и покупаем доллары. С учетом процентной ставки своп получается 1%.

1% - 0% = 1%

Отрицательный своп

Отрицательная разница будет получена при обратной сделке - PUT. В таком контракте мы покупаем евро и продаем доллар, что дает нам расчет по свопу равный -1%.

0% - 1% = -1%

Теоретическое обоснование

Торговля на Forex ведется заемными средствами, поэтому инвестор либо дает деньги взаймы, либо получает их взаймы. Например, инвестор решил продать доллар. У него на счету нет достаточного количества средств для открытия позиции, поэтому он берет деньги в кредит, соответственно и выплачивает процент ФРС - 1%. Обратная ситуация - покупка долларов. В этом случае уже деньги инвестора будут использоваться в качестве залога для других участников рынка, в результате чего ему полагается получение 1%.

SWAP начисляется только при переносе сделки на следующий день!

  1. Инвестор получает ставку, если покупает.
  2. Инвестор выплачивает ставку, если продает.

Здесь, вы можете просмотреть полный список текущих ставок овернайт ролловер.

Также обратите внимание: платформа MT4 рассчитывает овернайт ролловер в 21:00 GMT и комиссия или кредит списывается с или зачисляется на торговый счет. В среду в 21:00 GMT, сборы овернайт ролловер умножаются на три (x3), с тем чтобы компенсировать предстоящие выходные.